Инфляция в еврозоне отстает от цели ЕЦБ, это может усложнить повышение ставки

Инфляция в декабре замедлилась больше, чем ожидалось, и стала еще дальше от цели ЕЦБ, усиливая прогнозы о том, что повышение процентных ставок в этом году может и не произойти. Согласно данным Eurostat, цены в еврозоне в декабре выросли на 1,6 процента по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, снизившись с 1,9 процента в ноябре. Инфляция сдерживалась резким замедлением роста цен на энергоносители. Неожиданное падение инфляция ниже целевого показателя ЕЦБ усложняет планы возможного повышения процентных ставок. Напомним, регулятор пообещал в декабре сохранить ставки на текущих рекордно низких уровнях, по крайней мере до следующего лета, и не пытался изменить ожиданий рынка относительно того, что первое повышение процентных ставок произойдет только в начале 2020 года. Декабрьские показатели укрепили мнение о том, что в этом году повышение не ожидается. Сразу вспоминается недавнее заявление чиновника ЕЦБ ЕЦБ Бенуа Кера, что процентные ставки будут оставаться на низком уровне до тех пор, пока инфляция не достигнет поставленной цели. Пока повода для этого точно нет. Хотя недавнее ускорение роста заработной платы вполне могло бы им быть, но опасения того, что инфляция в энергетическом секторе, по-видимому, будет продолжать снижаться, общая инфляция, вероятно, упадет примерно до 1 процента к середине года.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Amazon стала самой дорогой компанией в мире

Американская компания Amazon, крупнейшая в мире онлайн-площадка для продажи товаров и услуг массового спроса, возглавила в начале года рейтинг самых дорогих компаний мира, обойдя по стоимости Microsoft. На 7 января 2019 года рыночная капитализация Amazon превысила $796 млрд. На втором месте по стоимости расположилась компания Microsoft ($789 млрд). Замыкает тройку лидеров холдинг Alphabet, в состав которого входит Google ($745 млрд). Ранее на третьем месте по размеру рыночной капитализации находилась компания-производитель iPhone. Стоимость Apple составляла $702 млрд, однако после появления новостей о низких продажах iPhone капитализация технологического гиганта упала до $694 млрд.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Саудовская Аравия в феврале повысит цены на все виды нефти для США

Представители государственной нефтяной компании Саудовской Аравии Saudi Aramco сообщили, что в феврале ожидается рост цен на все виды саудовской нефти, экспортируемые в США, а также на многие сорта нефти для стран Азии. Больше всего подорожает для клиентов из Соединенных Штатов «тяжелая» нефть, стоимость барреля которой увеличится на $0,35. Стоимость «легких» сортов углеводородов для покупателей Азиатского региона повысится на $0,1-0,6 за баррель. При этом большинство видов саудовской нефти для стран Средиземноморья, наоборот, подешевеет – на $0,3-0,65 за баррель. Как сообщает Saudi Aramco, наиболее сильно вырастет цена на сорт нефти Arab Super Light – на $3,35 за баррель.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Приближается возможность для покупки фунта

Во вторник парламенту Великобритании нужно будет отвергнуть или одобрить предложенное соглашение с ЕС по Brexit Терезой Мэй. Любое решение станет судьбоносным, ведь на кону будущее Великобритании на годы вперед. Стоит отметить, что английские политики за все время обсуждения данного вопроса не раз доказывали свою непредсказуемость, поэтому ждать можно чего угодно. Фунту, безусловно, метания обеспечены. Провал переговоров, вероятно, станет наихудшим сценарием для экономики страны. В таком случае динамика стерлинга будет зависеть от монетарной и фискальной политики. Вот что пишут эксперты: «Если так и произойдет, то экономические проблемы окажутся для Банка Англии более важными, нежели инфляционный шок. Поэтому регулятор снизит ставки и, возможно, возобновит программу покупки активов. Для британских бондов это станет бычьим фактором». Политические события могут стать причиной обрушения фунта в паре с долларом ниже $1,20, и это будет хорошей возможностью для его покупки. Риск вывода денег из Британии в результате Brexit гораздо ниже, чем для любого другого государства, решившего покинуть Евросоюз, уверены стратеги.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

СМИ: США могут отказаться от пошлин на китайские товары

По версии газеты The Wall Street Journal, США рассматривают вероятность отказа от ранее введенных Вашингтоном заградительных пошлин на импорт китайских товаров. Подобный шаг администрация Белого дома рассматривает как способ успокоить глобальные финансовые рынки и простимулировать Пекин пойти на более глубокие и долгосрочные уступки в торговой войне. С предложенными мерами не согласен торговый представитель США Роберт Лайтхайзер. Он полагает, что Китай может воспринять подобный шаг как слабость со стороны Вашингтона. Идея частичной отмены пошлин или полного отказа от них была предложена министром финансов США Стивеном Мнучином. Политик утверждает, что подобная политика смягчения торговых условий поможет преуспеть в продвижении торговых переговоров с Китаем и заручиться поддержкой Пекина в проведении совместных более долгосрочных реформ.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Главы компаний по всему миру ожидают экономического спада

Согласно опросу международной консалтинговой компании PricewaterhouseCoopers (PwC), около 30% глав компаний ожидают снижения темпов роста мировой экономики в течение ближайших 12 месяцев. Исследователи опросили 1300 человек из всех регионов мира. Доля негативной оценки перспектив мировой экономики за год выросла почти в шесть раз (на 5%), что указывает на сильный скачок пессимистических настроений. Сильнее всего испортились настроения респондентов в США, где доля оптимистических прогнозов сократилась по сравнению с прошлым годом с 63% до 37%. Снижение оптимизма отразилось на планах по расширению бизнеса за пределы своих стран. Соединенные Штаты сохранили лидерство в списке целевых направлений экспансии, при этом за год привлекательность американского рынка упала с 46% до 27%. Китай, занимающий вторую строчку в рейтинге инвестиционной привлекательности, также продемонстрировал снижение показателя – с 33% до 24%. Руководители компаний для развития своего бизнеса также выбирали Германию – 13%, Индию – 8%, Великобританию – 8%. Только 35% опрошенных выразили твердую уверенность в перспективах роста своих компаний в ближайшие 12 месяцев, в прошлом году их доля составляла 42%. Доля китайских бизнесменов, уверенных в перспективах бизнеса, снизилась с 40% до 35% на фоне торгового конфликта с США и ослабления промышленного сектора. Притом только 17% руководителей выбрали американский рынок для экспансии своего бизнеса, тогда как в прошлом году показатель достигал 59%. Уверенность глав компаний в США снизилась с 52% до 39%, в Германии – с 33% до 20% из-за замедления экономики и проблем, связанных с выходом Великобритании из Евросоюза. 88% респондентов, выразивших сильную обеспокоенность по поводу перспектив глобальной экономики, больше всего озабочены проблемой торгового противостояния Китая и США. При этом большинство китайских бизнесменов принимают активные ответные меры: 62% корректируют цепочку поставок и стратегию закупок, 58% переориентируют развитие бизнеса на другие страны. Кроме того, 85% руководителей компаний ожидают в течение ближайших пяти лет появления технологии искусственного интеллекта (ИИ), которая окажет серьезное влияние на бизнес, причем две трети полагают, что она изменит мир больше, чем интернет.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

S&P: Экономика США потеряла минимум $6 млрд из-за шатдауна

Аналитики рейтингового агентства Standard & Poor's подсчитали, что американская экономика потеряла как минимум $6 млрд за время приостановки работы правительства. Эксперты S&P Global Ratings полагают, что в результате шатдауна бюджет США терял в неделю $1,2 млрд, поскольку приостановка работы ведомств привела к снижению производительности и низкому уровню экономической активности бизнеса. Шатдаун был вызван нежеланием Конгресса США выделить $5,7 млрд на первичное финансирование строительства стены между Мексикой и США, тогда как негативные последствия, по мнению экспертов S&P, уже превысили сумму, запрошенную президентом Дональдом Трампом. Аналитики также отметили, что, несмотря на возобновление деятельности ведомств, негативный эффект от шатдауна, скорее всего, отразится на финансовых рынках и уверенности бизнеса в будущем экономики страны.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Окрепшая иена влияет на выбор инвесторов Японии

Иена достигла отметки, которая указывает на то, что японские инвесторы могут вернуться в казначейские облигации США. Нацвалюта Японии поднялась выше $110, и местные фонды стали наращивать покупку иностранных бумаг самыми быстрыми темпами за четыре месяца. В Deutsche Bank AG и Credit Agricole SA считают, что тенденция ускорится, если иена рванет к $100.
Между тем в прошлом году речь шла о том, что японские фонды, владеющие $2.4 трлн заграничного долга, изменят инвестиционные предпочтения, так как корректировка курса ЦБ привела к увеличению доходности гособлигаций. Сейчас стало понятно, что это утверждение очень далеко от правды – доходности в Японии упали, а иена существенно укрепилась в цене. «Мы можем увидеть рост спроса местных инвесторов на нехеджированные казначейских облигаций на фоне перспективы укрепления иены, особенно после того, как валюта выросла выше $110. Вполне возможно, что в иностранные облигации ушло огромное количество денег, поскольку иена выросла больше, чем ожидалось», – комментируют обстановку представители токийского фонда Sumitomo Mitsui Trust Asset Management Co. Японские страховщики жизни являются крупнейшими держателями иностранных бумаг, поэтому их спрос может оказаться решающим. Так, две компании в октябре сообщили о намерении купить нехеджированный внешний долг после падения курса американского доллара ниже 110 иен. В прошлом году набирающий силу доллар сделал хеджирование дорогостоящим для японцев, побудив тем самым инвесторов к чистой продаже 5,2 трлн иен ($47.5 млрд) облигаций США за первые 11 месяцев года. Страховщики за три месяца до декабря реализовали иностранных бондов на сумму около 900 млрд иен. Отмечается, что теперь они располагают достаточным объемом денег. В связи с тем что иена расположилась ниже отметки 110, покупки зарубежных бумаг в Японии с 4 января по 18 января составили приблизительно 3 трлн иен. Это максимальный показатель с сентября. В среду пара USDJPY торговалась в районе $109.60 против отметки $114.55 в начале октября, которая является 11-месячным минимумом. Желание рисковать У иены впереди вырисовываются очень неплохие перспективы, в ближайшие месяцы она может подорожать к доллару до 100. Валютные стратеги это связывают с тем, что замедление мирового роста и напряженность между США и Китаем в вопросе торговли удерживают инвесторов от вложений в рисковые активы. В конце прошлого года базовая 10-летняя доходность Японии стала отрицательной впервые более чем за год и составила в среду 0.005%. Премия доходности, которую казначейские обязательства аналогичного срока погашения предлагают по отношению к долгу Японии, поднялась до 271 базисного пункта. В начале января данный показатель составлял 256. «Инвесторы не могут вкладывать в облигации в иенах, поскольку их доходность падает. Им приходится рисковать и инвестировать за границу, чтобы получить доходность», – пишут местные стратеги.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Фунт стерлингов: надежда на «мягкий» Brexit остается, но тает с каждым днем

В то время как одни эксперты указывают на растущий риск выхода Великобритании из состава ЕС без сделки и считают, что обвал фунта – всего лишь вопрос времени, другие полагают, что вместо этого Лондон все же попытается отложить Brexit, от чего британская валюта только выиграет. В частности, специалисты Deutsche Bank, которые раньше рекомендовали занимать «лонги» по британской валюте, теперь придерживаются нейтральной позиции. «Мы считаем, что компромисс Малтхауз имеет практически нулевые шансы на успех в Евросоюзе», – отметили они. По мнению экспертов Nordea Bank, голосование, которое прошло в Палате общин в минувший вторник, подтолкнуло Соединенное Королевство ближе к управляемому выходу без сделки. «Мы не разделяем оптимизма инвесторов по поводу Brexit и на их месте не относились бы так беззаботно к угрозе отсутствия соглашения», – сказали представители фининститута. Они советуют продавать фунт против евро с целью 89,50. «Психологическая игра между Британией и ЕС, по-видимому, вступила в решающую фазу в этот вторник. На данный момент это, похоже, не учтено рынками в ценах. Однако главный вопрос заключается в том, возможна ли сделка в принципе с учетом того, что между Брюсселем и Лондоном до сих пор присутствуют важные разногласия. Скорее всего, фунт вернет недавно набранные очки против евро и доллара и отправится к уровням €0,89 и $1,29, то есть туда, где и начиналось последнее ралли "британца"», – заявили аналитики Credit Agricole. Валютные стратеги UniCredit в свою очередь сохраняют позитивный настрой по стерлингу и ожидают оживления интереса к покупкам валюты ближе к 13 февраля, когда в британском парламенте состоится повторное голосование по «бракоразводному» соглашению. «Мы исходим из того, что хаотичного Brexit или выхода без сделки все же удастся избежать», – сказали они. «На наш взгляд, продление срока действия статьи 50 Лиссабонского договора может потребоваться, даже если в конечном итоге стороны достигнут соглашения. Фунт может укрепиться против швейцарского франка на фоне роста ожиданий второго референдума или реализации "мягкого" сценария», – полагают в BNP Paribas.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Доллар цепляется за любую возможность для роста, как и его австралийский коллега

Доллар продолжил расти в преддверии выступления президента США Дональда Трампа, которое, по мнению инвесторов, может обозначить прогресс в торговых переговорах между США и Китаем. В целом скромное восстановление аппетита инвесторов к риску привело к резкому повышению доходности гособлигаций США, но торговля на валютных рынках была довольно слабой, так как многие рынки в Азии были закрыты на новогодние праздники. Австралийский доллар подрос, восстановив недавние потери после того, как Резервный банк Австралии (РБА) оставил ставки на рекордно низком уровне.
Сейчас все внимание сосредоточено на обращении Трампа, которое было отложено из-за закрытия правительства США. Рынки не исключают более оптимистичные комментарии относительно торговой политики США, после закрытия правительства Трамп, вероятно, будет добиваться политических побед. Это должно быть позитивно для текущей благоприятной для риска среды (надежные данные США, но осторожная ФРС) и может поддержать валюты развивающихся стран по отношению к доллару.
Австралиец укреплялся на 0,3 процента, до 0,7247 доллара. Валюта торговалась на отрицательной территории в течение большей части сессии после слабых данных по розничным продажам в декабре, но перешла к росту после того, как РБА удержал ставки. Австралийскому доллару будет трудно преодолеть отметку 0,7300 доллара, учитывая перспективы рыночных ставок, которые по-прежнему оцениваются с большой вероятностью ослабления в этом году. 

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Банк Англии ухудшил прогнозы роста экономики из-за Brexit 

Руководство Банка Англии на заседании в четверг, 7 февраля, единогласно проголосовало за сохранение ключевой ставки на уровне 0,75. Чиновники регулятора заявили, что рост экономики Великобритании замедлился в конце прошлого и начале текущего года. Представители Банк Англии заявили, что экономика страны в 2019 году может показать самые медленные за 10 лет темпы роста ВВП из-за неопределенности вокруг Brexit, а также замедления глобального роста. При этом представители регулятора заявили, что вернутся к повышению процентных ставок в случае осуществления мягкого сценария выхода страны из ЕС. Кроме того, Банк Англии ухудшил прогноз роста экономики страны в 2019 году с 1,7% до 1,2%. Прогноз роста на 2020 год также был понижен – с 1,7% до 1,5%.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Нефть торгуется разнонаправленно на противоречивых факторах

Цена на нефть Brent демонстрирует разнонаправленную динамику в начале новой торговой недели. Котировки актива колеблются в широком диапазоне $61,30-62,30 за баррель. Участники рынка отыгрывают данные о росте числа буровых установок в США и следят за новостями о торговых переговорах между США и Китаем. Рынки находятся в ожидании итогов торговых переговоров между Вашингтоном и Пекином, очередной раунд которых запланирован на 14-15 февраля. Сомнения в том, что торговые разногласия будут, наконец, разрешены, оказывают давление на курс нефти. Дополнительный негатив пришел от отчета нефтегазовой сервисной компании Baker Hughes, отразившего рост числа активных буровых на 7– до 854 единиц. При этом некоторую поддержку нефть получила после слов президента ОПЕК и министра энергетики Объединенных Арабских Эмиратов (ОАЭ) Сухейля аль-Мазруи о том, что рынок нефти будет сбалансирован уже в I квартале текущего года.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Золото «прощупывает почву» и постепенно дорожает

В среду, 13 февраля, цены на золото продолжают постепенно повышаться, как и накануне. Причиной этого эксперты считают эйфорию на мировых фондовых площадках, обусловленную оптимистичными ожиданиями по поводу торговых переговоров США и КНР. Котировки желтого металла держатся на уровне $1300, но уже больше недели не могут преодолеть отметку в $1315, отмечают аналитики. На минувшей неделе рынок золота дважды проседал до уровня в $1306 за тройскую унцию, от которого в дальнейшем происходила коррекция. Согласно расчетам аналитиков, пока не будет преодолен уровень поддержки в $1299, восстановление цены золота до отметки в $1330 невозможно. По оценкам экспертов, желтый металл продолжит консолидироваться в диапазоне от $1250 до $1360 за тройскую унцию, а в дальнейшем его цена пойдет вверх. Закрепление над уровнем в $1360 приведет к быстрому росту стоимости золота до $1520, а через несколько месяцев – до $1690 за тройскую унцию, полагают специалисты. В настоящее время на рынке драгметаллов фиксируется резкое увеличение объемов скупки золота центробанками развивающихся стран. Эксперты объясняют это ростом геополитической напряженности и увеличением рисков «заморозки» активов в США и Европе. В итоге правительства emerging markets вкладываются в безопасные активы, к которым относятся золото и другие драгоценные металлы. Текущая динамика цены желтого металла демонстрирует, что некоторые инвесторы проявляют осторожность и не спешат избавляться от защитных активов на случай очередного шатдауна со стороны американских властей или регресса в торговых переговорах США и Китая. В краткосрочной перспективе золото продолжит консолидироваться, полагают аналитики. Они уверены, что вероятность падения цены ниже $1300 на данном этапе невелика, однако предпосылок для преодоления отметки в $1315 тоже не наблюдается. Анализируя текущую ситуацию на рынке золота, эксперты заявляют о дальнейшем укреплении желтого металла. Согласно оценкам специалистов, умеренно-«бычий» среднесрочный прогноз по золоту ухудшится в случае негативной экономической статистики, в особенности из Китая и Европы.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

США и Китай не достигли соглашения о торговле в Пекине

Двухдневные торговые переговоры США и Китая завершились, однако дальнейшие условия сотрудничества так и не были согласованы. Тем не менее обе стороны отметили, что определенный прогресс по ряду важных вопросов все же есть. По последним данным, США и КНР приняли решение подписать соглашение общего характера в форме протокола о намерениях, который впоследствии станет базой для будущей торговой сделки. Переговоры будут продолжены на следующей неделе в Вашингтоне. Ожидается, что составы делегаций останутся неизменными, и Китай будет по-прежнему представлять вице-премьер Госсовета Лю Хэ. Со стороны США будут выступать торговый представитель США Роберт Лайтхайзер и министр финансов Стивен Мнучин.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com